دلتا محايدة خيارات المتاجرة استراتيجيات التربح

دلتا استراتيجيات تداول الخيارات المحايدة كيفية الربح من التحلل الزمني والتذبذب. النوعان الرئيسيان من الصفقات المحايدة دلتا. الأكثر شيوعا الصفقات دلتا محايدة هي سترادل قصيرة وطويلة المدى سترادل قصيرة ينطوي على بيع مكالمة ووضعها في نفس سعر الإضراب ولها مخطط مكافأة كما هو مبين أدناه. ويشمل طول طويل شراء مكالمة ووضعها في نفس سعر الإضراب ولها الرسم البياني العائد كما هو مبين أدناه. هذه نوعان شائعان من الصفقات دلتا محايد، ولكن أريد أن أتحدث أكثر عن استراتيجية تجارية محايدة دلتا التي عملت بشكل جيد بالنسبة لي في الماضي. ي المفضلة دلتا محايدة استراتيجية. بشكل أساسي هذه الاستراتيجية ينطوي على بيع متعددة خارج المال يضع دلتا إيجابية وبيع الأسهم الأساسية دلتا سلسة من أجل الوصول إلى موقف محايد دلتا هذه التجارة لديها المخاطر لذلك، تحتاج إلى التأكد من فهم التجارة قبل محاولة ذلك هذه هي بعض المعايير التي أبحث عنها عند تحديد ما إذا كان سيتم استخدام هذه الاستراتيجية التداول. G إينيرالي أنا اختيار الأسهم أنا أماه محايد إلى صاعد قليلا على الرسم البياني العائد هو أدناه يظهر أن لديك أكثر من ذلك بكثير لتفقد على الجانب السلبي مع هذه الاستراتيجية. هذا هو أيضا تقلب قصيرة اللعب، لذلك أنا اختيار الأسهم التي لديها تقلبات عالية أن أعتقد سوف تقلل في تقلبات على مدى التجارة ميزة أخرى من الأسهم عالية التقلب هو أن تتلقى المزيد من قسط لجهودكم خارج من المال يضع على الرغم من أن، كما هو الحال مع كل شيء يكون على بينة من أن أعلى مكافأة، وكلما زاد risk. I اختيار الأسهم التي اتبعتها لفترة من الوقت وأنا أعرف الكثير عن اختيار الأسهم التي تعرف القليل عن مجرد لأنه يناسب استراتيجية الخيار الخاص بك هو وصفة لخطة الكوارث. أنا مقدما ما إذا كنت سوف التحوط بشكل حيوي دلتا كما يتحرك الأسهم الأساسية، لذلك سوف بلدي دلتا بحيث أنا لم تعد دلتا محايد قبل أن جعل افتتاح التجارة وسوف أعرف ما أعتزم القيام به في هذا الوضع إذا أنا صعودي على الأسهم ودلتي يصبح إيجابي أي لدي الآن طويلة قد أترك الأمر كما هو لأنني سعيد مع تحيز طويل قليلا وإلا سوف أقصر المزيد من الأسهم للحصول على بلدي دلتا العودة إلى الصفر وأود أيضا أن تخطط كم مرة كنت على استعداد للقيام بذلك، واللجان سوف تأكل في بلدي الأرباح. هذا هو واحد من استراتيجياتي أكثر خطورة، لذلك أنا عموما لا تستخدم الكثير من عاصمة بلدي. A مثال الحياة الحقيقية في Action. I استخدمت هذه الاستراتيجية التجارية على إوز في وقت سابق من عام 2010 هذه هي الصفقات التي أدليت بها وكيف لعبت الاستراتيجية ، فإن المبالغ الموضحة أدناه هي بعد العمولات. لذلك، جعلت هذه الإستراتيجية 732 98 في حوالي 4 أشهر ونصف الشهر كان مجموع رأسمالي المعرض للخطر 16،500 وهو المبلغ الذي كنت بحاجة إلى الخروج مع هوز انخفض دون 55 وكان لي على الرغم من أنني كنت قد أغلقت موقفي إذا كان هذا يبدو من المرجح لذلك، عودتي على التجارة كان 4 76، أو 12 77 سنويا مع هذه التجارة كان أقصى قدر من الأرباح على هذه التجارة قد وقعت إذا إوز الانتهاء من حوالي 55 كما يضع سيكون قد انتهت لا قيمة لها، وكنت قد قدمت أيضا ربح على بلدي الأسهم القصير position. I كان صعودي إلى حد ما على إوز عندما أدليت بهذه التجارة وهذا هو السبب اشتريت لتغطية 35 سهم في 9 فبراير هذا أعطاني التعرض الصعودي طفيف على التجارة. وأخرى نقطة لاحظ هو أن مع اقتراب الصفقة من انتهاء صلاحيتها، بدأت الدلتا في الانخفاض بسرعة نظرا لأن الخيارات كانت حتى الآن من المال وأنه لم يتبق سوى القليل من الوقت ولهذا السبب أغلقت تماما موقف الأسهم القصير في 1 يونيو أدناه يمكنك ان ترى الرسم البياني من إوز قبل وأثناء وبعد فترة التجارة. إذا كان لديك أي أسئلة حول هذه الاستراتيجية أو أي الصفقات دلتا محايدة أخرى، يرجى نشر تعليق أدناه. شبه ذلك شاركه. إبقاء على الرد إلغاء الرد. ت s 100 Free.10 جزء الحديد كوندور Course. Access بلدي التداول الكامل Blueprint. Closed بلدي أكتوبر بب قبل لحظات قليلة عن 34 الربح الذي هو أفضل من 3 بس أنا تداولت منذ غاف علمنا استراتيجية لذلك، القهوة المقبل أو البيرة على لي، Gav. Kris - التاجر بدوام كامل. المميزات ARTICLES. Think المغطاة المكالمة s على المنشطات. A التحوط كبيرة للحديد Condors. An في العمق المحادثة مع مدير محفظة. أقرأ هذا تقرير مجاني. التداول تجارة سهلة - استراتيجيات فعالة للبقاء على قيد الحياة في سوق شديدة سوينغس. ديلتا خيارات محايدة الاستراتيجيات. ديلا استراتيجيات محايدة هي استراتيجيات الخيارات التي تم تصميمها لخلق المواقف التي من المرجح أن تتأثر الحركات الصغيرة في سعر الأمن يتحقق ذلك من خلال ضمان أن قيمة دلتا الشاملة للموقف أقرب إلى الصفر ممكن. قيمة ديلتا هي واحدة من الإغريق أن تؤثر على كيفية تغيير سعر الخيار نحن نلمس أساسيات هذه القيمة أدناه، ولكننا نوصي بشدة أن تقرأ الصفحة على خيارات دلتا إذا كنت تعرف بالفعل كيف يعمل. الاستراتيجيات التي تنطوي على خلق موقف دلتا محايدة تستخدم عادة في واحدة من ثلاثة أغراض رئيسية ويمكن استخدامها للربح من تسوس الوقت، أو من التقلب، أو أنها يمكن أن تستخدم للتحوط على الوضع القائم وحمايته ضد سما ل حركات الأسعار في هذه الصفحة نشرح لهم بمزيد من التفصيل وتقديم مزيد من المعلومات حول كيفية بالضبط كيف يمكن استخدامها. المحاكاة من دلتا دلتا القيم المحايدة. الاستناد من التحلل الوقت. الاستناد من التقلب. المحتويات السريعة روابط سريعة. وسطاء الخيارات الموصى بها. Read ريفيو زيارة زيارة وسيط. إقرأ الاستعراض زيارة وسيط. إقرأ الاستعراض زيارة زيارة وسيط. إقرأ الاستعراض زيارة وسيط. إقرأ الاستعراض زيارة وسيط. Basics دلتا الدلتا دلتا محايد المراكز. قيمة دلتا خيار هو مقياس لمقدار سعر الخيار عند تغيير سعر التغييرات الأمنية الأساسية على سبيل المثال، خيار مع قيمة دلتا 1 سوف تزيد في السعر بنسبة 1 لكل 1 زيادة في سعر الأمن الأساسي وسوف تنخفض أيضا في السعر بنسبة 1 لكل 1 انخفاض في سعر الأمن الأساسي. إذا كانت قيمة دلتا 0 5، ثم السعر سوف تتحرك 50 لكل خطوة 1 في سعر الأمن الكامنة قيمة دلتا هي نظرية بدلا من العلم الدقيق، ولكن فإن تحركات الأسعار المقابلة هي دقيقة نسبيا في الممارسة. علاوة على ذلك يمكن أن تكون قيمة دلتا s الخيار السلبي، مما يعني أن السعر سوف تتحرك عكسيا بالنسبة إلى سعر الأمن الكامن خيار مع قيمة دلتا -1، على سبيل المثال، سوف تنخفض في السعر بنسبة 1 لكل 1 زيادة في سعر الضمانة الأساسية. قيمة الدلتا للمكالمات هي دائما إيجابية في مكان ما بين 0 و 1 و يضعها دائما سلبية في مكان ما بين 0 و -1 الأسهم لها قيمة دلتا بشكل فعال من 1.You يمكن الجمع بين قيم دلتا من الخيارات و أو الأسهم التي تشكل موقف عام واحد للحصول على قيمة دلتا الإجمالية لهذا الموقف على سبيل المثال، إذا كنت تملك 100 المكالمات مع قيمة دلتا من 5، ثم قيمة دلتا الشاملة منهم سيكون 50 لكل 1 زيادة في سعر الأمن الأساسي، فإن السعر الإجمالي للخيارات الخاصة بك أن تزيد بنسبة 50. يجب أن نشير إلى أنه عند كتابة الخيارات، يتم عكس قيمة دلتا بشكل فعال حتى إذا كنت كتبت 100 كا لس مع قيمة دلتا من 0 5، ثم قيمة دلتا الشاملة سيكون -50 على قدم المساواة، إذا كتبت 100 يضع خيارات مع قيمة دلتا -0 5، ثم قيمة دلتا الشاملة ستكون 50 تنطبق نفس القواعد عند بيع قصيرة الأسهم قيمة دلتا من موقف السهم القصير سيكون -1 لكل سهم بيعها قصيرة. عندما قيمة دلتا الشاملة للموقف هو 0 أو قريبة جدا منه، ثم وهذا هو موقف دلتا محايد حتى إذا كنت تملك 200 يضع مع قيمة -0 5 القيمة الإجمالية -100 وتملك 100 سهم من القيمة الإجمالية الأسهم الأساسية 100، ثم كنت عقد موقف دلتا محايدة. يجب أن تكون على علم بأن قيمة دلتا من موقف الخيارات يمكن أن تتغير وسعر الكامنة وراء التغييرات الأمنية مع زيادة الخيارات في المال، فإن قيمة دلتا تتحرك بعيدا عن الصفر أي في المكالمات أنها سوف تتحرك نحو 1 وفي يجعلها تتحرك نحو -1 كما الحصول على مزيد من الخيارات من المال، فإن قيمة دلتا تتحرك نحو مزيد من صفر. لذلك، فاز موقف دلتا محايد t نيسيساري لي يبقى محايدا إذا كان سعر الأمن الكامنة يتحرك إلى أي درجة كبيرة. الاعتماد من الوقت انحطاط. آثار تسوس الوقت هي سلبية عندما كنت تملك الخيارات، لأن قيمتها الخارجية سوف تنخفض مع تاريخ انتهاء الصلاحية أقرب إلى هذا يمكن أن تآكل أي الأرباح التي تقوم بها من القيمة الجوهرية زيادة ومع ذلك، عندما تكتب لهم الوقت يتحلل يصبح إيجابيا، لأن الحد من القيمة الخارجية هو شيء جيد. من خلال خيارات الكتابة لإنشاء موقف دلتا محايدة، يمكنك الاستفادة من آثار الوقت الاضمحلال ولا تفقد أنيموني من تحركات الأسعار الصغيرة في الأمن الأساسي. أبسط طريقة لإنشاء مثل هذا الموقف للربح من الوقت الاضمحلال هو الكتابة في المكالمات النقدية وكتابة عدد متساو من المال يضع على أساس نفس الأمن سوف تكون قيمة الدلتا في المكالمات النقدية عادة حوالي 0 5، وبالنسبة للأموال يضع عادة ما يكون حول -0 5 دعونا نلقي نظرة على كيف يمكن أن تعمل مع إكسامبلانباني X الأسهم ط s التداول في 50.At المال المكالمات 50 الإضراب، قيمة دلتا 0 5 على أسهم الشركة X تتداول في 2.At المال يضع ضربة 50، قيمة دلتا -0 5 على أسهم الشركة X تتداول أيضا في 2.You أكتب واحدة عقد العقد وعقد واحد عقد كل عقد يحتوي على 100 خيارات، حتى تحصل على إجمالي رصيد صافي 400 قيمة الدلتا للموقف محايدة. إذا كان سعر أسهم الشركة X لم تتحرك على الاطلاق بحلول الوقت الذي انتهت فيه هذه العقود، ثم فإن العقود ستكون عديمة القيمة، وسوف تحتفظ 400 الائتمان كربح حتى لو كان السعر قد تحرك قليلا في أي من الاتجاهين وخلق مسؤولية بالنسبة لك على مجموعة واحدة من العقود، سوف لا تزال تعود الربح الإجمالي. ومع ذلك، هناك ق مخاطر الخسارة إذا تحرك الأمن الأساسي في السعر بشكل ملحوظ في أي من الاتجاهين إذا حدث ذلك، يمكن تعيين مجموعة واحدة من العقود، ويمكن أن ينتهي بك الأمر إلى التزام أكبر من صافي الائتمان المستلمة. وهناك خطر واضح ينطوي على استخدام استراتيجية مثل هذا، ولكن يمكنك أ ليويس إغلاق الموقف في وقت مبكر إذا كان يبدو أن سعر الأمن سوف تزيد أو تنخفض بشكل كبير انها استراتيجية جيدة لاستخدامها إذا كنت واثقا من أن الأمن لا يسير في التحرك كثيرا في price. Profiting من Volatility. Volatility هو عامل مهم يجب مراعاته في تداول الخيارات، لأن أسعار الخيارات تتأثر بشكل مباشر به. إن الأمن ذو التقلبات العالية سيكون له تقلبات كبيرة في الأسعار أو من المتوقع حدوثه، والخيارات القائمة على أمن ذو تقلبات عالية ستكون عادة أكثر مكلفة تلك التي تقوم على الأمن مع تقلب منخفض وعادة ما تكون أرخص. طريقة جيدة لتحقيق الربح المحتمل من التقلب هو خلق موقف دلتا محايد على الأمن الذي تعتقد أنه من المرجح أن تزيد في التقلب وأبسط طريقة للقيام بذلك هو لشراء في المال يدعو على أن الأمن وشراء مبلغ مساو من المال يضع قدمنا ​​مثالا لإظهار كيف يمكن لهذا العمل يتداول الأسهم X في 50. في المكالمات النقدية ق تريك 50، قيمة دلتا 0 5 على شركة X الأسهم تتداول في 2.At المال يضع ضربة 50 وقيمة دلتا -0 5 على شركة X الأسهم تتداول أيضا في 2.You شراء عقد مكالمة واحدة وعقد واحد عقد كل عقد يحتوي على 100 الخيارات، لذلك التكلفة الإجمالية هي 400 قيمة دلتا الموقف هو محايد. هذه الاستراتيجية لا تتطلب استثمارا مقدما، وكنت تقف لتفقد هذا الاستثمار إذا كانت العقود اشترى تنتهي لا قيمة لها ولكنك أيضا الوقوف على تحقيق بعض الأرباح إذا كان الأمن الأساسي يدخل فترة من التقلبات. ولكن الخطوة الأمنية الكامنة في الأسعار بشكل كبير، ثم سوف يحقق ربح بغض النظر عن الطريقة التي يتحرك إذا ارتفعت بشكل كبير، ثم سوف كسب المال من المكالمات إذا انخفض إلى حد كبير، ثم فإنك سوف تجعل المال من puts. It s من الممكن أيضا أن كنت يمكن أن تحقق ربحا حتى لو كان الأمن لا تتحرك في السعر إذا كان هناك توقع في السوق أن الأمن قد تواجه تغيرا كبيرا في السعر، سولت في تقلب ضمني أعلى ويمكن أن تدفع ما يصل سعر المكالمات ويضع كنت تملك. قدمت الزيادة في التقلب له تأثير إيجابي أكبر من التأثير السلبي للتآكل الوقت، هل يمكن أن تبيع الخيارات الخاصة بك لتحقيق الربح مثل هذا السيناريو ليس من المرجح جدا، والأرباح لن تكون ضخمة، ولكن يمكن أن يحدث. أفضل وقت لاستخدام استراتيجية مثل هذا هو إذا كنت واثقا من خطوة كبيرة في الأسعار في الأمن الكامنة، ولكن ليست متأكدا في أي اتجاه إمكانات الربح هي غير محدودة أساسا، لأن أكبر خطوة كلما كنت سوف الربح. يمكن أن تكون مفيدة جدا للتحوط مواقف الأسهم وحماية ضد حركة سعر غير متوقعة دلتا التحوط محايدة هي طريقة شعبية جدا للتجار الذين يحملون مخزون طويل موقف أنها تريد أن تبقي مفتوحة على المدى الطويل، ولكن أنهم يشعرون بالقلق إزاء انخفاض على المدى القصير في السعر. المفهوم الأساسي للتحوط دلتا محايدة هو أن تقوم بإنشاء موقف دلتا محايدة من خلال شراء تو الجليد كما العديد من المال يضع الأسهم التي تملكها بهذه الطريقة، كنت مؤمن بشكل فعال ضد أي خسائر يجب أن سعر السهم السقوط، ولكن لا يزال يمكن أن تستفيد إذا استمرت في الارتفاع. لكن ق أقول أنك تملك 100 سهم في شركة X الأسهم التي تتداول في 50 كنت تعتقد أن السعر سوف تزيد على المدى الطويل، ولكن كنت قلقا قد تنخفض على المدى القصير قيمة دلتا الشاملة من 100 سهم الخاص بك هو 100، وذلك لتحويله إلى موقف دلتا محايدة لك تحتاج إلى موقف المقابلة مع قيمة -100.هذا يمكن أن يتحقق عن طريق شراء 200 في المال يضع الخيارات، مع كل قيمة دلتا -0 5 إذا كان السهم يجب أن تقع في السعر، ثم عوائد من يضع تغطي تلك الخسائر إذا كان السهم يجب أن يرتفع في السعر، فإن يضع ينتقل من المال وسوف تستمر في الاستفادة من هذا الارتفاع هناك، بالطبع، تكلفة المرتبطة هذه الاستراتيجية التحوط، وهذا هو تكلفة شراء يضع هذا هو تكلفة صغيرة نسبيا، على الرغم من، لحماية المعروضة. كوبيري غت 2017 - آل رايت ريسرفيد. Delta نيوترال Trading. Delta نيوترال ترادينغ - Defition. An خيار الموقف الذي هو غير حساس نسبيا لتحركات الأسعار الصغيرة من الأسهم الأساسية بسبب وجود قرب الصفر أو صفر قيمة دلتا وبالتالي محايدة من حيث الدلتا. دلتا محايد التداول - في شروط ليمان. هل ترغب في معرفة كيفية الربح بغض النظر عن إذا ذهب السوق صعودا أو هبوطا. أو كنت ببساطة ترغب في جعل أي خسائر إذا ذهب السوق إلى أسفل. دلتا التداول المحايد هو الجواب في شروط العاديين، دلتا محايد التداول هو بناء المراكز التي لا تتفاعل مع التغيرات الصغيرة في سعر الأسهم الأساسية بغض النظر إذا كان السهم الأساسي ترتفع أو هبوطا، موقف يحافظ على قيمة s ولا زيادة أو انخفاض في الأسعار في تداول الخيارات، وهذا هو المعروف أيضا باسم دلتا المحايدة التحوط أو دلتا التداول المحايد من أجل فهم دلتا التداول محايد، يجب عليك أولا معرفة ما هي دلتا القيمة وغيرها من الخيارات غريكس دلتا تجارة محايد ودلتا محايدة دلتا ز هي استراتيجيات ممتازة جعلت ممكنة فقط من خلال استخدام الخيارات، وأداة لا غنى عنها في كل الخيارات المهنية التجار الترسانة. دلتا التداول المحايد - من هو for. Delta التداول المحايد والتحوط دلتا المحايدة هي للمتداولين الخيار الذي يريد أي خطر الاتجاه ولا التحيز دلتا التحوط المحايد ليس فقط يزيل المخاطر الاتجاهية الصغيرة ولكن أيضا قادرة على تحقيق ربح على الانفجارات الصعودية أو الاتجاه الهبوطي إذا تم الحفاظ على قيمة غاما موقف إيجابي وعلى هذا النحو، التحوط دلتا محايدة هي أيضا كبيرة للاستفادة من غير مؤكدة، الأسهم التي من المتوقع أن تجعل هبوطا كبيرا في أي من الاتجاهين. دلتا التداول المحايد - شروط و jargon. An عقد الخيارات مع 0 5 قيمة دلتا يشار إلى وجود 50 ديلتاس كل عقد يمثل 100 سهم، لذلك يتم إحالة 0 5 × 100 50.100 سهم إلى 100 ديلتاس حيث أن كل سهم له قيمة دلتا 1. كل شيء آخر يساوي وتجاهل التقلب، كونها طويلة 100 دلتا يعني أنه إذا تحرك السهم الأساسي ب y 1، فإن الموقف يجب أن يحصل على 100 وإذا كان السهم يتحرك بنسبة 1، يجب أن يخسر الموقف 100 A الموقف الذي هو 50 دلتا طويلة يعني أنه إذا تحرك السهم الأساسي بنسبة 1، فإن الموقف يجب أن يحصل على 50 وإذا تحرك السهم بانخفاض 1، والموقف يجب أن يخسر 50 يجري دلتا محايد أو 0 دلتا، يعني أن قيمة الموقف لا ترتفع ولا أسفل مع المخزون الأساسي فهم دلتا هي بالتالي واحدة من أهم الخيارات الأساسية تداول المعرفة. هناك 2 أشكال دلتا محايدة التحوط، والمعروفة باسم ثابت التحوط دلتا ودينامية دلتا التحوط ثابت دلتا التحوط يعني وضع موقف إلى صفر دلتا ثم تركه للاسترخاء على دينامية دلتا التحوط الخاصة بها هو إعادة تعيين دلتا باستمرار من موقف إلى الصفر حيث أن سعر الأسهم الأساسية تتكشف. دلتا التداول المحايد - الخيار فقط example. An في خيار الاتصال أتم المال أركان نظريا القيم الفعلية قد تختلف قليلا لديها قيمة دلتا 0 5 و أتم وضع الخيار أيضا يجب أن يكون دلتا قيمة -0 5 شراء كل من خيار الاتصال وخيار وضع النتائج في موقف دلتا محايدة مع 0 قيمة دلتا على العكس من ذلك، تقصير بيع لفتح خيار الاتصال يولد -0 5 دلتا في حين أن اختصار خيار وضع يولد 0 5 delta.0 5 مكالمة الخيار - 0 5 وضع الخيار 0 Delta. Buying خيار الدعوة ووضع الخيار في نفسه في سعر الإضراب المال هو دلتا شعبية محايدة استراتيجية التداول الخيار، ودعا طويل سترادل الربح عندما يتحرك المخزون الأساسي صعودا أو هبوطا بشكل ملحوظ. دلتا محايد التداول - الخيار الأسهم example. A حصة لديها قيمة دلتا 1 كما انها ترتفع قيمة بنسبة 1 لكل ارتفاع 1 في الأسهم إذا كنت تملك 100 سهم من الأسهم، يمكنك جعل موقف دلتا محايد من خلال شراء 2 عقود من انها في المال وضعت الخيارات مع قيمة دلتا من -50 لكل عقد 100 قيمة دلتا 100 سهم - 100 2 × 50 0 الدلتا. أي انخفاض صغير في سعر الأسهم سيتم تعويض على الفور عن طريق ارتفاع في قيمة ووضع الخيارات بحيث قيمة الموقف العام لا تشا نج على العكس من ذلك، أي ارتفاع طفيف في سعر الأسهم سوف يقابله أيضا انخفاض في قيمة خيارات وضع حتى قيمة الموقف العام لا تتغير في أي من الاتجاهين هذا هو أسلوب تداول الخيار شعبية للغاية المستخدمة من قبل الخيار المتداولين الذين يمتلكون الأسهم ويرغبون في حماية قيمة ذلك الموقف عندما يصل السهم إلى مستوى مقاومته القوية. وهذا خيار جيد لتداول الخيارات للمتداولين الذين يمتلكون أسهم على المدى الطويل للتحوط ضد قطرات على طول الطريق. ديلتا نيوترال ترادينغ - الغرض. هناك 2 أغراض للذهاب دلتا محايد في موقف وهي تقنيات التداول الخيار المفضل من التجار المخضرم أو الخيار التجاري أدعوهم دلتا التجارة المحايدة والتحوط دلتا محايد 1. دلتا تجارة محايدة - لجعل الربح. دلتا التداول المحايد قادر على تحقيق الربح دون اتخاذ أي مخاطر اتجاهية وهذا يعني أن موقف التداول محايدة دلتا يمكن أن يحقق الربح عندما يبقى المخزون الأساسي الراكدة أو عندما تحت أو مسافات الأسهم بشكل قوي يتم تحقيق ذلك في 4 طرق .1 من خلال محاولة طرح انتشار الخيار هذه هي تقنية يمكن فقط صناع السوق تنفيذ، وهو ببساطة شراء بسعر العرض وبيع في وقت واحد بسعر الطلب، وخلق صافي دلتا صفقة الصفقة والاستفادة من العطاء نسأل تنتشر مع أي مخاطر الاتجاه على الإطلاق هذا هو المعروف أيضا باسم سلخ فروة الرأس البعض قد يجادل بأن هذا ليس حقا دلتا التداول محايدة ولكن أنا مجرد الذهاب إلى إدراجه لاستكمال ساكي. 2 من خلال تسوس الوقت عندما يكون الموضع محايد الدلتا، وجود 0 قيمة دلتا، فإنه لا يتأثر الحركات الصغيرة التي أدلى بها الأسهم الأساسية، لكنها لا تزال تتأثر تسوس الوقت كما أن قيمة قسط من الخيارات المعنية تستمر في الاضمحلال موقف تداول الخيارات يمكن أن يكون التي أنشئت للاستفادة من هذا الوقت تسوس بأمان دون اتخاذ مخاطر اتجاهية كبيرة وأحد الأمثلة على ذلك هو استراتيجية الخيارات سترادل القصير الذي يحقق أرباحا إذا كان المخزون الأساسي لا يزال راكدا أو يتحرك صعودا ود (3) من خلال التقلب من خلال تنفيذ موقف محايد للدلتا، يمكن للمرء أن يستفيد من تغير في التقلبات دون الأخذ بمخاطرة اتجاهية هامة. استراتيجية إستراتيجيات الخيارات هذه مفيدة للغاية عندما من المتوقع أن يتغير التقلب الضمني قريبا. 4 من خلال وضع استراتيجيات تداول الخيارات المتقلبة على الرغم من أن المواقف المحايدة دلتا لا تتأثر بتغيرات صغيرة في الأسهم الأساسية، فإنه لا يزال يمكن أن تستفيد من التحركات الكبيرة والمهمة مثال واحد على مثل هذه الاستراتيجية تداول الخيارات هو سترادل لونغ الشهير الذي ذكرنا أعلاه هذا هو موقف دلتا نموذجية محايدة لا يزال غاما إيجابية، مما يزيد من موقف دلتا في اتجاه هذه الخطوة، مما يسمح للموقف للربح تدريجيا في أي اتجاه. 2 دلتا المحايدة التحوط - ل Prot. Delta المحايدة التحوط هو أسلوب تداول الخيارات المستخدمة لحماية موقف من المدى القصير تقلبات السعر هذا مفيد بشكل خاص للأسهم على المدى الطويل أو خيار ليب شراء وعقد سترا تيجي ميزة استخدام التحوط المحايد دلتا هو أنه لا يحمي فقط موقفكم من التغيرات السعرية الصغيرة خلال أوقات عدم اليقين مثل المقاومة أو مستويات الدعم القريب، ولكن أيضا تمكن موقفكم من الاستمرار في الربح من تلك النقطة فصاعدا إذا ارتفع السهم أو ينخفض ​​بقوة. مثال على تحوط دلتا المحايد ل Stocks. John تملك و عقدت 1000 سهم من مايكروسوفت مقابل 27 للسهم الواحد في 14 مارس 2007 في 14 مايو، عندما كانت مايكروسوفت تتداول في 31، قرر جون أنه تم التوصل إلى مستوى المقاومة وأراد لأداء تحوط دلتا محايدة ضد تغير السعر على المدى القصير في حين أن تكون قادرة على الربح إذا مسفت تجمع أو خندق بقوة من هذه النقطة اشترى جون 20 عقدا من يوليو 31put لتنفيذ التحوط دلتا محايدة. 1000 دلتا 1000 سهم - 1000 دلتا من 20 عقدا من المال وضعت الخيارات 0 دلتا. إذا مسفت تتجمع بقوة من هذه النقطة فصاعدا، خيارات خيارات تنتهي ببساطة لا قيمة لها في حين أن الأسهم لا تزال تكتسب في القيمة، والسماح لل p أوسيتيون لمواصلة الربح بعد تكلفة خيارات وضع تم تعويضه من قبل ارتفاع في سعر السهم. إذا مسفت خنادق من هذه النقطة فصاعدا، فإن خيارات وضع تكسب في نهاية المطاف في سعر أسرع من الأسهم كما 20 عقود تمثل 2000 الأسهم من مسفت وسوف دلتا تصبح تدريجيا أعلى بسبب غاما إيجابية، في نهاية المطاف توليد دلتا سلبي أعلى من دلتا الأسهم في الأسهم الإيجابية، مما يسمح للموقف للربح طالما مسفت يستمر في الانخفاض. التحوط دلتا محايد للأسهم يخلق فعلا سترادل الاصطناعية موقع تداول الخيارات. مثال دلتا التحوط المحايد ل Options. John تملك وعقدت 10 عقود من ميكروسوفت s مارس 2008 خيار الاتصال ليبس بسعر الإضراب 20 في 14 مارس 2007 عندما تم تداول مسفت في 27 في 14 مايو، عندما كانت مايكروسوفت التداول في 31 يونيو، قرر جون أن مستوى المقاومة قد تم التوصل إليه وأراد إجراء تحوط محايد للدلتا مقابل تغير السعر على المدى القصير مع القدرة على تحقيق الربح في حالة ارتفاع مسفت r بقوة من هذه النقطة على افتراض أن خيارات المكالمة ليبس لها قيمة دلتا 0 8، اشترى جون 16 عقدا من تموز / يوليه 31 من أجل تنفيذ التحوط المحايد الدلتا.800 قيمة دلتا لخيارات ليب - 800 قيمة دلتا من 16 عقدا على المال أوبتيونس 0 delta. If مسفت تتجمع بقوة من هذه النقطة فصاعدا، وخيارات وضع تنتهي ببساطة لا قيمة لها في حين أن الخيارات ليب تستمر في اكتساب القيمة، مما يسمح للموقف لمواصلة الربح بعد أن تم تعويض تكلفة خيارات وضع من قبل ارتفاع في خيارات ليب. إذا مسفت خنادق من هذه النقطة فصاعدا، فإن خيارات 16 وضع اكتساب في نهاية المطاف في سعر أسرع من 10 خيارات الاتصال ليب، مما يسمح للموقف للربح طالما مسفت يستمر في الانخفاض. دلتا المحايدة التحوط أقفال فعالة في الأرباح على وضعك على المدى الطويل الحق عند نقطة التحوط دلتا محايدة يتم وضعها في المكان بينما يسمح لك لمواصلة عقد الأسهم المفضلة لديك أو ليبس دون التحوط دلتا محايد، والطريقة الوحيدة التي يمكن ختم في ص سوف روفيتس يكون من خلال بيع الموقف، وهو شيء t كنت دائما تريد أن تفعل خيارات مواقف تحقيق دلتا محايد من خلال التحوط على أساس نسبة التحوط من -1.Delta التحوط المحايد - خطوة خطوة. دلتا محايدة التحوط الخطوة 1.- تحديد إجمالي قيمة دلتا من الموقف الحالي الخاص بك. إذا كنت تحتجز 100 سهم، ثم كنت طويلة 100 دلتا إذا كنت عقد الخيارات، ثم تحتاج إلى تحديد الدلتا الإجمالية من الخيارات الخاصة بك عن طريق ضرب قيمة دلتا من كل خيار من قبل عدد من إذا كنت عقد 10 عقود من خيارات المكالمة مع 0 5 دلتا لكل منهما، ثم القيمة الإجمالية دلتا الخاص بك هو 0 5 × 1000 500 deltas. If كنت عقد عقد 1 من خيارات المكالمة مع 0 5 دلتا لكل منهما، ثم القيمة الإجمالية دلتا الخاص بك إذا 0 5 × 100 50 deltas. Delta المحايدة التحوط الخطوة 2.- تحديد نوع دلتا محايدة التحوط اللازمة. إذا كان موقفك دلتا طويلة، فإنك سوف تحتاج الدلتا السلبية كما التحوط وإذا موقفكم هو الدلتا السلبية، فإنك سوف تحتاج الدلتا إيجابية كما التحوط أونغ خيارات الاتصال خيارات وضع قصيرة خيارات دلتا إيجابية. قصيرة خيارات المكالمة خيارات طويلة وضع الدلتا السلبية. إذا موقفكم طويل 100 ديلتاس، سوف تحتاج إلى إنتاج قصيرة 100 دلتا من أجل أن يؤدي إلى صفر دلتا يمكنك القيام بذلك من خلال بيع خيارات المكالمة أو شراء خيارات وضع. ديلتا المحايدة التحوط الخطوة 3.- تحديد القيمة الإجمالية دلتا اللازمة للتحوط. بعد تحديد أي نوع من التحوط احتياجات الموقف الخاص بك، يجب عليك الآن العمل على عدد من تلك التحوطات التي تحتاج إليها الصيغة التالية إجمالي دلتا الآن 100 دلتا قيمة مختارة خيارات التحوط. إذا كان موقفك هو 100 ديلتا طويلة، وسوف تحتاج إلى إنتاج قصيرة 100 الدلتا من أجل أن يؤدي إلى دلتا الدلتا على افتراض كل من خيارات الاتصال المال وخيارات وضع كل من 0 0 قيمة دلتا. 100 100 0 5 2 عقود. يمكنك إما شراء 2 عقود من الخيارات وضع أو بيع 2 عقود من خيارات الاتصال لأداء تحوط دلتا محايد على الموقف. دلتا محايد التحوط - خيارات قصيرة أو طويلة. كما تعلم من أعلاه، على حد سواء خيارات المكالمة القصيرة وخيارات وضع طويلة تنتج الدلتا السلبية، لذلك ما هو الفرق بين الاثنين في موقف دلتا محايدة خيارات المكالمة قصيرة يضع تسوس الوقت لصالحك ويؤدي إلى أرباح إضافية يجب أن تبقى الأسهم الكامنة راكدة ولكن من العيب هو أن حماية الجانب السلبي أنه يقدم يقتصر على سعر خيارات المكالمة قصيرة إذا كان السهم الأساسي ينخفض ​​أكثر من تكلفة خيارات المكالمة قصيرة، وموقفكم تبدأ في جعل خسارة طويلة وضع خيارات توفر الحماية السلبية غير محدود ويسمح في نهاية المطاف موقف للربح إذا انخفض السهم الأساسي بشكل كبير ولكن العيب هو تسوس الوقت، ويمكن أن يؤدي إلى خسارة صغيرة بسبب تآكل القيمة الممتازة إذا كان المخزون الأساسي الرئيسية الراكدة. دلتا التجارة المحايدة - الاعتبارات. كما نعلم جميعا، قيمة دلتا من خيارات الأسهم تتغير في كل وقت أي تغيير في القيم دلتا سوف تؤثر على دلتا الوضع المحايد لموقف دلتا محايدة معدل التغير في قيمة دلتا إلى التغيير في الأسهم الأساسية يحكمها قيمة غاما قيمة غاما يزيد من دلتا خيارات المكالمة كما ترتفع الأسهم الأساسية ويزيد من دلتا خيارات وضع كما ينخفض ​​المخزون الأساسي هو بالضبط هذا التأثير غاما التي تسمح موقف دلتا محايدة لجعل الربح بغض النظر عما إذا كان السهم الأساسي يتحرك صعودا أو هبوطا بقوة يمكن جعل الموقف ليكون راكدا تماما بغض النظر عن مدى قوة يتحرك السهم إذا تم التحوط موقف دلتا و غاما محايدة. أيضا اليسار إلى انتهاء يؤثر أيضا على قيمة دلتا من أصل من خيارات المال أقرب إلى انتهاء، وانخفاض دلتا من خيارات المال يصبح. دلتا التداول المحايد - ديناميكية دلتا التحوط ديناميكية Hidging. Delta القيمة في الخيار ترادي نغ التغييرات في كل وقت بسبب قيمة غاما تتحرك موقف التداول دلتا محايدة ببطء من حالته دلتا محايدة وإلى حالة منحازة الاتجاه على الرغم من أن هذا السلوك يسمح دلتا الصفقات التجارية محايدة للربح في جميع الاتجاهات، في موقف دلتا محايدة وهذا هو التي تم إنشاؤها من أجل الاستفادة من التقلب أو تسوس الوقت دون أي خطر الاتجاه، والدولة المحايدة دلتا تحتاج إلى الحفاظ باستمرار وإعادة ضبطها هذا إعادة المستمر من موقف التداول موقف قيمة دلتا دلتا إلى دلتا دينامية دلتا التحوط أو ببساطة، التحوط الديناميكي. مثال على دينامية دلتا Hedging. John يرغب في الاستفادة من القيمة المميزة لشركة شيز ق 50 فبراير خيارات الاتصال يستدعي كل المعرفة تداول الخيارات له ويقرر أداء التحوط دلتا محايدة للقضاء على المخاطر الاتجاهية أثناء بيع خيارات 50 فبراير دعوة في النظام لجني ق قيمة قسط كما الأرباح. الأسهم شيز هو 50 الآن انها ق 50 فبراير خيارات الاتصال هو 2 50، قيمة دلتا 0 5، قيمة غاما 0 087 و تا قيمة -0 077.Here هو جون S الأولي دلتا موقف محايد طويل 100 سهم شيز قصيرة 2 عقود من فبراير 50Call 100 الدلتا - 0 5 × 200 100-100 0 الدلتا. وهن s دلتا موقف التداول المحايد دلتا محايدة عند التنفيذ وسوف تسوس بمعدل 15 40 -0 077 x 200 في اليوم، كل شيء آخر ثابت، وسوف يجعل في نهاية المطاف قيمة قسط كله 500 2 50 × 200 كأرباح بعد 5 أيام، وارتفع سهم شيز بنسبة 1 إلى 51. الأسهم سيز هو 51 فبراير 50 ​​خيارات المكالمة هي 3 00، قيمة الدلتا 0 587، قيمة غاما 0 083 و ثيتا فالو -0 075. ارتفعت قيمة قيمة خيار المكالمات 50 فبراير 0 087 بسبب قيمة غاما 0 087 عندما تم تأسيس المركز. يصبح موقف جون 100 ديلتاس -0 587 x 200 100 - 117 4 -17 4 ديلتاس وهذا يعني أنه من الآن فصاعدا، لم يعد موقف جون s محايد الدلتا وسيخسر 17 40 لكل ارتفاع في المخزون الأساسي. دينامية دلتا التحوط أو التحوط الديناميكي. جون يشتري 17 سهم إضافية من أسهم شيز من خلال خياره ترادنغ وسيط منصبه الآن يصبح 117 طويلا شيز أسهم قصيرة 2 عقود من فبراير 50Call 117 دلتا -0 587 × 200 117 - 117 4 -0 4 deltas. Position الآن هو فقط قصيرة 0 4 الدلتا، وهو فعال دلتا محايدة هذا هو دلتا التحوط الديناميكي. كما يمكنك انظر من المثال التحوطي دلتا دلتا أعلاه، وهذا الإجراء هو مملة ويتطلب الجهد المستمر والرصد وهذا هو السبب دينامية دلتا التحوط هو أسلوب تداول الخيارات التي يؤديها في الغالب من قبل التجار الخيار المهنية مثل صناع السوق مرة أخرى، من أجل حماية الموقف من البرية يتأرجح في الأسهم الأساسية في بين إعادة التوازن الديناميكي للموقف دلتا محايدة، ويمكن أيضا أن تكون شيدت الموقف لتكون غاما محايدة كذلك. دلتا التداول المحايد - Math. Where D 1 قيمة دلتا من الخيارات الأصلية D 2 دلتا قيمة التحوط الخيارات n 1 مقدار الخيارات الأصلية n 2 مقدار خيارات التحوط.